GDX - VanEck Gold Miners UCITS ETF | Fiche d’information

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GDX

VanEck
Gold Miners UCITS ETF

28 février 2025

Détails du fonds

Devise de base	USD
Date de lancement	25 mars 2015
Domicile	Irlande
Actif net	USD 1432,9M
Actions en circulation	32 100 000
Frais courants réels	0,53%
Structure du produit	Physique (réplication complète)
Conforme à la directive UCITS	OUI
Fréquence de rebalancement	Trimestriel
Fréquence de distribution	Néant
Traitement des revenus	Réinvestissement
Swiss Valor	26419120
Admissibilité de l'ISA	OUI
SIPP disponible	OUI
Pays d’enregistrement	AT, CH, DE, DK, ES, FI, FR, IE, IS, IT, LU, NL, NO, PL, PT, SE, UK

Informations sur l’indice

Fournisseur d’indices	ICE Data Indices, LLC
Type d'indice	Rendement total net
Devise	USD
Date de lancement	01 oct. 2004
Fréquence de rebalancement	Trimestriel
Code Bloomberg	GDMNTR
Code Reuters	.GDMNTR

Données du fonds

Nombre de positions	56
Ratio cours/bénéfice^*	17,50
Rapport capitalisation boursière/ fonds propres^*	2,01
Moyenne pondérée MCap	USD 23,5B

* les 12 derniers mois

Répartition par pays

Canada	44,66%
États-Unis	16,57%
Australie	11,00%
Afrique du Sud	10,77%
Brésil	7,69%
Chine	4,45%
Autre/Espèces	4,85%

DESCRIPTION DU FONDS

Le FNB VanEck Gold Miners UCITS ETF est un fonds négocié en bourse (FNB) conforme aux normes OPCVM et composé de titres de participation. Le FNB vise à fournir des rendements qui suivent de près les performances de l'indice NYSE Arca Gold Miners (GDMNTR).

L’indice NYSE Arca Gold Miners est un indice mondial de type « pure play » qui suit la performance des plus grandes sociétés mondiales cotées en bourse essentiellement dédiées à l’extraction de l’or et de l’argent. L’indice modifié pondéré en fonction de la capitalisation boursière est révisé tous les trimestres selon une méthodologie strictement fondée sur des règles. Veuillez consulter www.nyse.com pour de plus amples informations sur les indices.

Historique des performances : Rendement total annuel moyen (%)

Fin du mois au 28 févr. 2025	1 Mois*	3 Mois*	CA^*	1 AN	3 ANS	5 ANS	10 ANS	LANCEMENT DE L’ETF
ETF	1,97	7,03	17,12	52,39	6,27	9,69	--	8,42
GDMNTR (Index)	2,01	7,16	17,22	53,18	6,75	10,16	7,86	8,90

Performances passées au 31 déc. 2024

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024
VanEck Gold Miners UCITS ETF		53,3	11,6	-9	40,2	23,1	-9,7	-8,9	10,1	10,1
Indice de référence (NYSE Arca Gold Miners Net TR Index<sup>2</sup>)		54,2	12,2	-8,7	40,9	23,7	-9,4	-8,6	10,6	10,6

Les performances passées ne préfigurent pas les rendements futurs. Le rendement cité représente le rendement passé. Les performances actuelles peuvent être inférieures ou supérieures aux rendements annuels moyens indiqués. Les données de performance affichées reposent sur une valeur nette d’inventaire, en devise de base, avec un revenu net réinvesti, net de frais. Des frais de courtage ou de transaction s’appliquent. Les rendements peuvent augmenter ou diminuer en raison des fluctuations de taux de change. Les investisseurs doivent être conscients que, en raison des fluctuations du marché et d’autres facteurs, la performance des ETF peut varier dans le temps et doivent envisager une perspective à moyen/long terme lorsqu’ils évaluent la performance des ETF. L’investissement est soumis à des risques, y compris la perte possible du capital. Source : VanEck.

*Les périodes supérieures à un an sont annualisées. Les périodes mentionnées indiquent les performances cumulées et non les performances annualisées.

GDX

VanEck
Gold Miners UCITS ETF

28 février 2025

Les 10 principales participations

NEWMONT CORP	12,00%
AGNICO EAGLE MINES LTD	11,88%
WHEATON PRECIOUS METALS CORP	7,69%
BARRICK GOLD CORP	7,63%
FRANCO-NEVADA CORP	6,77%
GOLD FIELDS LTD	4,54%
ANGLOGOLD ASHANTI PLC	4,18%
KINROSS GOLD CORP	3,72%
NORTHERN STAR RESOURCES LTD	3,46%
ZIJIN MINING GROUP CO LTD	3,16%
SOUS-TOTAL - TOP 10	65,03%
PARTICIPATIONS RESTANTES	34,86%
AUTRE/ESPÈCES	0,11%
TOTAL	100,00%
Pour obtenir une liste complète et à jour des participations du fonds, visitez www.vaneck.com

Informations commerciales

ÉCHANGER	DEVISE DE TRANSACTION	ISIN	EXCHANGE TICKER	CODE BLOOMBERG	TÉLESCRIPTEUR REUTERS	SEDOL	SYMBOLE IOPV
LONDON STOCK EXCHANGE	USD	IE00BQQP9F84	GDX	GDX LN	GDX.L	BVYTYH4	GDXINAV
LONDON STOCK EXCHANGE	GBP	IE00BQQP9F84	GDGB	GDGB LN	GDGB.L	BYPCLG1	GDXINAV
DEUTSCHE BÖRSE	EUR	IE00BQQP9F84	G2X	G2X GY	G2X.DE	BWXBW18	GDXEUIV
SIX SWISS EXCHANGE	CHF	IE00BQQP9F84	GDX	GDX SE	GDX.S	BXVMBZ7	GDXINAV
BORSA ITALIANA	EUR	IE00BQQP9F84	GDX	GDX IM	GDX.MI	BYT2HZ8	GDXEUIV
BATS CHI-X	GBP	IE00BQQP9F84	GDGXx	GDGXX IX	GDGXx.CHI	BYPCLG1	GDXINAV
BATS CHI-X	USD	IE00BQQP9F84	GDXl	GDXL IX	GDXl.CHI	BVYTYH4	GDXINAV

Risques principaux

Risque d’investir dans les sociétés minières d’or et d’argent: Le Gold Miners Fund sera sensible à l’évolution de la situation générale des sociétés minières d’or et d’argent, et sa performance en dépendra dans une large mesure.

Risque d'investir dans des petites entreprises: Les titres des petites entreprises peuvent être plus volatils et moins liquides que ceux des grandes sociétés. Comparées à de grandes entreprises, les petites entreprises possèdent parfois un historique d’activité plus récent, elles peuvent disposer de moyens financiers moins importants, être moins résistantes à la concurrence, avoir une gamme de produits moins diversifiée et être plus sensibles aux pressions du marché. Le marché d’échange de leurs titres est parfois plus restreint. C’est l’un des facteurs dont il faut tenir compte avant d’investir dans un ETF de sociétés minières aurifères.

Risque d’investir dans le secteur des matériaux de base: Les sociétés engagées dans la production et la distribution de matériaux de base peuvent être affectées négativement par des changements dans les événements mondiaux, les conditions politiques et économiques, les économies d’énergie, les politiques environnementales, la volatilité des prix des matières premières, les changements dans les taux de change, l’imposition de contrôles à l’importation, l’augmentation de la concurrence, l’épuisement des ressources et les relations de travail.

Risque lié au marché et volatilité: La valeur des investissements et les revenus qu’ils génèrent, et donc la valeur et les revenus des actions, peuvent varier à la baisse comme à la hausse et un investisseur peut ne pas récupérer le montant investi. L’exposition de l’ETF repose sur la performance des titres de l’indice qui, à son tour, est exposé aux mouvements généraux du marché (aussi bien négatifs que positifs). Les prix des titres d’un ETF de sociétés minières aurifères sont soumis aux risques inhérents à l’investissement sur le marché des valeurs mobilières, y compris la conjoncture économique générale et les baisses soudaines et imprévisibles de la valeur.

Pour plus d'informations sur les risques, veuillez consulter la section « Facteurs de risque » du prospectus du fonds concerné, disponible sur www.vaneck.com.

INFORMATIONS IMPORTANTES

Ceci est une communication publicitaire. Veuillez consulter le prospectus de l’UCITS et le document d’informations clés (KID) avant toute décision finale d’investissement. Ces documents sont disponibles en anglais et les KID dans les langues locales et peuvent être obtenus gratuitement à l’adresse suivante: www.vaneck.com, auprès de VanEck Asset Management B.V. (la " société de gestion ") ou, le cas échéant, auprès de l’agent de l’établissement désigné pour votre pays.

Ces informations proviennent de VanEck (Europe) GmbH, qui est autorisée en tant qu’entreprise d’investissement de l’EEE en vertu de la directive sur les marchés d’instruments financiers ("MiFiD »). Le siège social de VanEck (Europe) GmbH est situé à Kreuznacher Str. 30, 60486 Francfort, Allemagne, et a été nommé distributeur des produits VanEck en Europe par la société de gestion. La société de gestion est de droit néerlandais et enregistrée auprès de l’Autorité néerlandaise des marchés financiers (AFM).

Ce matériel est uniquement destiné à fournir des informations générales et préliminaires et ne doit pas être interprété comme un conseil d’investissement, juridique ou fiscal. VanEck (Europe) GmbH et ses sociétés associées et affiliées (dénommées conjointement « VanEck ») n’assument aucune responsabilité quant à toute décision d’investissement, de désinvestissement ou de conservation prise sur la base de ces informations. Les vues et opinions exprimées sont celles des auteurs mais pas nécessairement celles de VanEck. Les opinions sont actuelles à la date de publication et sont susceptibles de changer en fonction des conditions du marché. Les informations fournies par des sources tierces sont considérées comme fiables, mais leur exactitude et leur exhaustivité n’ont pas été vérifiées de manière indépendante et ne peuvent être garanties.

VanEck Gold Miners UCITS (le «ETF») est un sous-fonds de VanEck UCITS ETFs plc, une société d’investissement à capital variable à compartiments multiples et à responsabilité limitée entre les sous-fonds. L’ETF est enregistré auprès de la Banque centrale d'Irlande, géré passivement et reproduit un indice d'actions. Un investissement dans l’ETF doit être interprété comme l’acquisition de parts dans l’ETF et non dans l’actif sous-jacent.

NYSE Arca Gold Miners Index est une marque de service de ICE Data Indices, LLC ou de ses affiliés («ICE Data») et a été cédé sous licence pour être utilisé par VanEck UCITS ETF plc (le «fonds») en lien avec VanEck ETF (le «compartiment»). Ni le fonds ni le compartiment ne sont parrainés, approuvés, vendus ou promus par ICE Data. ICE Data ne fait aucune garantie et n'émet aucune opinion concernant le fonds ou le compartiment ou la capacité de l'indice NYSE Arca Gold Miners Index à suivre la performance boursière générale.

ICE DATA N'OFFRE AUCUNE GARANTIE EXPRESSE OU IMPLICITE ET REJETTE EXPRESSÉMENT TOUTE GARANTIE DE QUALITÉ MARCHANDE OU D'ADAPTATION À UN USAGE PARTICULIER EN CE QUI CONCERNE L'INDICE NYSE ARCA GOLD MINERS INDEX OU TOUTE DONNÉE QUI Y EST INCLUSE. ICE DATA DÉCLINE TOUTE RESPONSABILITÉ POUR TOUT DOMMAGE SPÉCIAL, PUNITIF, INDIRECT OU CONSÉCUTIF (Y COMPRIS LA PERTE DE PROFITS), MÊME SI LA POSSIBILITÉ DE TELS DOMMAGES A ÉTÉ NOTIFIÉE. ICE Data Indices, LLC et ses sociétés affiliées («ICE Data»), les indices et les informations complémentaires, le nom «ICE Data» et les marques commerciales associées, sont la propriété intellectuelle cédée sous licence par ICE Data et ne peuvent être copiés, utilisés ou distribués sans l'accord écrit préalable d'ICE Data. Le fonds n'a pas été transmis quant à sa légalité ou sa pertinence, et n'est pas réglementé, émis, approuvé, vendu, garanti ou promu par ICE Data. Il n'est pas possible d'investir directement dans un indice.

Les performances citées reflètent les performances passées. Le rendement actuel peut être inférieur ou supérieur aux rendements annuels moyens indiqués. Les données de performance des FNB domiciliés en Irlande sont affichées, sur la base d'une valeur nette d'inventaire, dans la devise de base, avec le revenu net réinvesti, net de frais. Les rendements peuvent augmenter ou diminuer en raison des fluctuations de taux de change. Les investisseurs doivent être conscients que, en raison des fluctuations du marché et d'autres facteurs, la performance des ETF peut varier dans le temps et doivent envisager une perspective à moyen/long terme lorsqu'ils évaluent la performance des ETF.

L’investissement est soumis à des risques, y compris de perte en capital. Les investisseurs doivent acheter et vendre des parts de l’UCITS sur le marché secondaire via un intermédiaire (par exemple un courtier) et ne peuvent généralement pas les revendre directement à l’UCITS. Des frais de courtage peuvent être encourus. Le prix d’achat peut dépasser, ou le prix de vente peut être inférieur à la valeur liquidative actuelle. La valeur liquidative indicative (iNAV) de l’UCITS est disponible sur Bloomberg. La société de gestion peut mettre fin à la commercialisation de l’UCITS dans une ou plusieurs juridictions. Le résumé des droits de l’investisseur est disponible en anglais à l’adresse suivante : complaints-procedure.pdf (vaneck.com). Pour tout terme technique non familier, veuillez vous reporter au Glossaire ETF | VanEck.

Aucune partie de ce document ne peut être reproduite sous quelque forme que ce soit, ou référencée dans une autre publication, sans l'autorisation écrite expresse de VanEck.

Le FNB VanEck Vectors Gold Miners UCITS ETF (le Fonds) est un sous-fonds de VanEck Vectors UCITS ETFs plc. (le fonds ombrelle), constitué en vertu du droit irlandais. Ce document est destiné aux investisseurs et à leurs conseillers en investissement à titre indicatif. Il ne véhicule aucun conseil juridique, fiscal ou de placement. Vous ne devez donc pas vous fier au contenu de ce document pour prendre une quelconque décision d’investissement. Toute décision d’investissement doit s'appuyer sur la compréhension du prospectus et du document d’informations clés pour l’investisseur (« DICI »), disponibles sur www.vaneck.com/etf-europe/ et auprès de VanEck Investments Limited, dont le siège social est implanté 25-28 North Wall Quay, Dublin 1, Irlande. Veuillez lire ces documents avant tout investissement et tenir compte des facteurs de risque. Remarque : aucune garantie ne peut être fournie quant à la réalisation de l’objectif par le Fonds. La valeur d’un investissement peut aussi bien baisser qu’augmenter. Aucun élément contenu dans le présent document ne constitue un conseil en matière d’investissement, de fiscalité ou de droit. Il est recommandé à toute personne souhaitant investir dans le Fonds de demander conseil à des conseillers juridiques et fiscaux indépendants afin de déterminer si l’investissement est adapté à ses objectifs personnels.

Veuillez noter que les informations contenues dans le présent document peuvent changer à tout moment ; les données actuelles peuvent différer des données citées. Il ne s’agit pas d’une prévision de résultats ni d’une déclaration exhaustive de tous les facteurs ou considérations potentiellement pertinents pour un investissement. Les conditions actuelles du marché peuvent s'interrompre. Les informations non exclusives à VanEck contenues dans ce document proviennent de sources jugées fiables, mais non garanties. Aucune partie de ce matériel ne peut être reproduite sous quelque forme que ce soit, ou mentionnée dans toute autre publication, sans l'autorisation écrite expresse de VanEck. ©2016 VanEck.

Vous pouvez perdre de l’argent en investissant dans le Fonds. Tout investissement dans le Fonds doit faire partie d’un programme d’investissement global, et non d’un programme complet. Un investissement dans le Fonds peut être soumis à des risques spécifiques au produit. Ces derniers peuvent avoir un impact négatif sur le rendement du fonds. Tous les risques sont décrits en détail dans le prospectus et le DICI.

L’IOPV est calculé par Solactive AG.

Aucune invitation à offrir, à proposer à la vente ou à vendre les actions d'un fonds mentionné dans le présent document ne sera adressée à la République populaire de Chine (« RPC ») (qui, à ces fins, n'inclut pas les régions administratives spéciales de Hong Kong ou Macao, ou Taïwan) ou par tout moyen qui serait considéré comme public en vertu des lois de la RPC. Les informations relatives à tout fonds mentionné dans le présent document n’ont été ni soumises à l'organisme de réglementation de l'État, la China Securities Regulatory Commission (CSRC), ni approuvées par celui-ci, ou par d’autres autorités gouvernementales compétentes de la RPC. Ces fonds ne peuvent être proposés ou vendus qu’à des investisseurs de la RPC qui sont expressément autorisés en vertu des lois et règlements de la RPC à acheter et à vendre des titres libellés en devises. Les investisseurs potentiels résidant en RPC sont tenus d'obtenir toutes les approbations exigées auprès des autorités gouvernementales de la RPC, y compris, mais sans s’y limiter, l'Administration nationale du contrôle des changes (SAFE), avant d’acheter les actions. Le présent document ne constitue pas non plus un conseil en matière de valeurs mobilières ou d’investissement à l’intention des citoyens de la RPC, ou des ressortissants ayant leur résidence permanente en RPC, ou de toute société, partenariat ou autre entité constituée ou établie en RPC.

Ce matériel ne constitue pas une offre de vente ou une sollicitation d’achat de titres quelconques, y compris des actions d’un quelconque Fonds. Une offre ou une sollicitation ne sera faite que par le biais du prospectus ou du prospectus simplifié d’un Fonds, et sera assujettie aux modalités et conditions qui y sont incluses. Ce document et les informations qu’il contient ne sont pas destinés à être distribués à toute personne (ou entité) citoyenne ou résidente (ou située ou établie dans) d’une juridiction où la distribution de ces documents et/ou l’achat ou la vente de participations dans un Fonds serait contraire à la législation ou à la réglementation en vigueur, ou soumettrait un Fonds à une obligation d’enregistrement ou de licence dans cette juridiction. Les personnes qui souhaitent consulter ces documents sont tenues de s’informer et de respecter toute restriction légale ou réglementaire pouvant affecter leur éligibilité à effectuer un investissement dans un Fonds.

Les actions du fonds ne sont pas individuellement remboursables, et ne seront émises et rachetées à leur valeur nette d’inventaire (VNI) que par l’intermédiaire de certains courtiers-négociants agréés, dans des blocs d’actions importants et spécifiques appelés « unités de création », et ne peuvent par ailleurs être achetées et vendues qu’en bourse. Les unités de création sont émises et remboursées principalement en nature. Les actions peuvent se négocier selon une prime ou une décote par rapport à leur VNI sur le marché secondaire. Vous devez vous acquitter de frais de courtage lorsque vous négociez des parts de fonds sur le marché secondaire. Les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs. Les rendements d’un fonds réel peuvent différer de ce qui est indiqué en raison de différences dans le calendrier, du montant investi, des frais et dépenses.

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Les actions de tout fonds mentionné dans le présent document sont distribuées en République de Chine (« R.O.C. ») sur la base d’un placement privé uniquement pour les banques, les maisons de courtage, les sociétés de fiducie, les compagnies d’assurance, les sociétés de placement, les sociétés de participation financière et d’autres entités ou institutions qualifiées (collectivement, les « Institutions qualifiées ») et d’autres entités et personnes répondant à des critères particuliers (« Autres investisseurs qualifiés ») conformément aux dispositions de la R.O.C sur les placements privés. Règles régissant les fonds offshore. Aucune autre offre ou vente des actions n'est autorisée en République de Chine. Les acquéreurs d’actions de la République de Chine ne peuvent pas vendre ou se départir de leurs avoirs sous toute autre forme, sauf par rachat, transfert à une institution qualifiée ou à un autre investisseur qualifié, par transfert de plein droit ou tout autre moyen approuvé par la République de Chine. Commission de surveillance financière.