Asignación táctica
La difícil tarea de anticiparse a los ciclos del mercado pone en relieve la importancia que tienen la preparación y la flexibilidad para proteger los activos durante los mercados bajistas y, al mismo tiempo, estar listo para participar cuando las condiciones del mercado vuelven a ser favorables.
El enfoque VanEck
La participación táctica en el mercado, así como la mitigación efectiva del riesgo, se pueden implementar en las carteras de los inversionistas a través de estrategias que ofrecen un proceso de inversión sólido, basado en reglas y orientado a los datos a la hora de decidir la asignación de activos.
- La estrategia de asignación gestionada — que utiliza indicadores macroeconómicos, fundamentales y técnicos desarrollados con Ned Davis Research— es una estrategia de asignación táctica que invierte en acciones globales y en renta fija de EE. UU. La Estrategia puede captar una cantidad significativa de efectivo durante situaciones extremas del mercado.
- La estrategia de asignación a bonos municipales utiliza un modelo patentado con varios indicadores objetivos basados en datos a fin de identificar períodos de mayor riesgo crediticio y/o de duración. La estrategia busca generar ingresos exentos de impuestos y una mayor rentabilidad total ajustada al riesgo distribuyendo la asignación entre fondos ETF de bonos municipales de VanEck seleccionados.
¿Por qué ahora?
- El entorno actual del mercado es único prácticamente en todos los sentidos posibles, en medio de una lucha simultánea de una crisis de salud y una crisis financiera. Esto provocó la caída más rápida del mercado, de máximo a mínimo, en la historia del mercado de valores de EE. UU. y se destaca así una cartera capaz de implementar un posicionamiento defensivo en activos seguros.
- La incertidumbre y el riesgo en los mercados son generalizados y afectan a todas las clases de activos. Un modelo integral, diseñado con factores específicos de mercado para cada clase de activo y la posibilidad de nutrirse de diferentes tipos de análisis —incluidos datos macroeconómicos, fundamentales, técnicos y de confianza— brinda un análisis más completo.
- La historia ha demostrado que cuando las emociones se intensifican y la psicología del inversionista se daña, las decisiones de inversión se resienten. Los inversionistas tienden a tomar la decisión equivocada precisamente en el momento equivocado, como mantener las inversiones demasiado tiempo y participar en una caída o no reasignar posiciones y perderse la recuperación de los mercados. Es posible eliminar este tipo de errores adoptando un enfoque objetivo que excluya los factores de comportamiento humano.
Mientras continuamos en la búsqueda de estrategias de vanguardia, identificamos la necesidad de estrategias de asignación de activos que se adapten a las condiciones del mercado,
Nuestras estrategias de Asignación Dirigida —diseñadas para participar de manera significativa en los mercados alcistas y reducir el riesgo en los mercados bajistas— comparten atributos comunes, incluidos su objetivo, enfoques basados en reglas, la capacidad de adoptar posiciones defensivas en momentos de tensión en el mercado y la utilización de fondos ETF líquidos y económicos para exposiciones amplias y eficientes.